Cara Berdagang di Sekitar Laporan Penghasilan Dengan Keuntungan Maksimum dan Risiko Rendah Tantangan untuk berdagang seputar laporan pendapatan kuartalan Ketika saya pertama kali memulai karir trading sekitar 15 tahun yang lalu, saya tidak tahu bagaimana mengelola perdagangan yang bertepatan dengan laporan pendapatan kuartalan dari berbagai saham. . Kapan pun saya hanya memegang posisi saya melalui pendapatan dan berharap untuk yang terbaik, saya salah entah salah sebagian besar waktu, dan saham-saham tersebut bergerak tajam terhadap saya. Sebaliknya, saya menemukan bahwa saya kehilangan banyak potensi keuntungan setiap kali saya berdiri dan membiarkan saham bereaksi dan melakukan hal mereka setelah pendapatan. Untungnya, bertahun-tahun kemudian, saya menemukan sebuah sistem untuk perdagangan seputar laporan pendapatan yang memungkinkan saya memiliki risiko minimal, sambil tetap memanfaatkan sebagian besar keuntungan. Ini menjadi yang terbaik dari kedua dunia, dan itulah yang ingin saya bagikan dengan Anda dalam artikel ini, dengan menggunakan contoh perdagangan aktual yang sebenarnya. Bagaimana kami memperdagangkan LinkedIn Corp (LNKD) untuk total 22 kenaikan seputar laporan pendapatan Q1, 2013 Sepanjang Januari dan Februari tahun ini, kami membuat dua perdagangan ayunan terpisah untuk membeli LinkedIn Corp (LNKD) dalam buletin The Wagner Daily. Perdagangan ayunan LNKD pertama mendapat keuntungan 11 selama periode holding 14 hari. Perdagangan kedua kami di LNKD juga mencetak 11 keuntungan, namun hanya bertahan 9 hari. Yang penting dari total 22 keuntungan dengan periode holding 23 hari adalah bahwa perdagangan dilakukan sebelum dan sesudah laporan pendapatan kuartalan LNKD. Dalam video berdurasi 4 menit di bawah ini, kami memandu Anda melalui Teknik Perdagangan Penghasilan yang memungkinkan kami untuk mengunci kenaikan yang solid ini, meskipun keduanya diperdagangkan berpusat di seputar laporan pendapatan. Untuk kualitas terbaik, lihat video dalam mode HD layar penuh dengan mengklik ikon di kanan bawah jendela pemutar video: Jika Anda ingin mempelajari lebih lanjut tentang metodologi perdagangan berbasis disiplin dan disiplin, ada dua hal yang mungkin Anda lakukan. Ingin check out: Kursus Sukses Swing Trading online kami dan Harian Wagner ETF dan laporan pemetikan saham kami setiap hari. Pernahkah Anda mendapat pertanyaan tentang Strategi Penghasilan Perdagangan Apakah Anda punya cara yang lebih baik yang ingin Anda bagikan Beri kami komentar di bawah ini. Nikmati Memeriksa artikel terkait ini: Strategi Untuk Musim Laba Triwulanan Untuk yang lebih baik atau lebih buruk, perusahaan dinilai berdasarkan kemampuan mereka untuk mengalahkan ekspektasi pasar. Semua mata tertuju pada apakah perusahaan berhasil mencapai angka mereka - dengan kata lain, apakah mereka berhasil mencocokkan perkiraan konsensus analis Wall Street. Mengetahui pentingnya perkiraan tersebut dapat membantu investor mengelola melalui hasil pendapatan kuartalan. Baca terus untuk mempelajari beberapa tip untuk bertahan hidup. Tonton Perkiraan Mereka Meskipun keputusan investasi Anda tidak boleh terlalu banyak dibebankan pada apakah perusahaan memenuhi, merindukan atau mengalahkan perkiraan The Streets, nilainya memperhatikan bagaimana angka pendapatan perusahaan meningkat terhadap perkiraan kuartalan. Kemampuan perusahaan untuk mencapai perkiraan pendapatan penting untuk harga saham Anda. Jika sebuah perusahaan melebihi ekspektasi, biasanya harga yang digaji dengan lonjakan harga sahamnya. Jika sebuah perusahaan tidak memenuhi harapan - atau bahkan jika hanya memenuhi harapan - harga saham dapat diprediksi. Mengalahkan perkiraan pendapatan mengatakan sesuatu tentang persediaan kesejahteraan umum. Sebuah perusahaan yang rutin melebihi ekspektasi kuartal-ke-kuartal mungkin melakukan sesuatu dengan benar. Pertimbangkan kinerja Cisco Systems di tahun 1990an. Untuk 43 perempat berturut-turut, pemain peralatan internet mengalahkan Harapan Wall Street yang haus akan pendapatan yang lebih tinggi. Sementara itu, harga sahamnya melihat peningkatan yang sangat besar antara tahun 1990 dan 2000. Sebagai aturan umum, perusahaan dengan pendapatan yang dapat diprediksi lebih mudah untuk menilai dan seringkali investasi lebih baik. (Untuk lebih banyak membaca, lihat Prakiraan Pendapatan: Primer. Hasil Penghasilan dan Penghasilan yang Mengejutkan: Kebaikan Baik, Buruk dan Bagus) Sebaliknya, perusahaan yang secara konsisten tidak memenuhi perkiraan untuk beberapa kuartal berturut-turut mungkin memiliki masalah. Misalnya, lihat Lucent Technologies. Melalui 2000-2001, raksasa teknologi tersebut berulang kali merindukan perkiraan pendapatan, dalam banyak kasus dengan margin yang lebar. Ternyata Lucent tidak mampu mengatasi penjualan yang menyusut, persediaan yang meningkat, pengeluaran uang yang membengkak dan kesengsaraan lainnya yang membuat nilai sahamnya turun dari 80 menjadi 75 sen dalam dua tahun. Seperti contoh ini, berita penghasilan yang mengecewakan sering diikuti oleh lebih banyak kekecewaan pendapatan. Dont Rest Easy with Estimates Berhati-hatilah terhadap analis Wall Street memperkirakan sebagai ukuran semua-akhir dan akhir untuk menilai saham. Sementara bijaksana untuk melihat perkiraan, juga penting untuk tidak memberi mereka rasa lebih hormat daripada yang seharusnya mereka dapatkan. Hanya karena perusahaan merindukan taksiran berarti tidak memiliki prospek pertumbuhan yang bagus. Dengan cara yang sama, perusahaan yang melebihi harapan masih bisa menghadapi kesulitan pertumbuhan. Perkiraan konsensus pada dasarnya adalah jumlah semua perkiraan yang tersedia dibagi dengan jumlah taksiran. Jadi ketika Anda membaca di media keuangan bahwa sebuah perusahaan diharapkan memperoleh 4 sen per saham, jumlah itu hanyalah rata-rata yang diambil dari berbagai perkiraan individu. Dua analis berbeda mungkin melihat perusahaan tersebut memperoleh 2 sen per saham dan 6 sen per saham. Yang benar adalah bahwa penghasilan sangat sulit diprediksi. Perkiraan penghasilan pialang rumah tangga, dalam beberapa kasus, mungkin sedikit lebih banyak daripada tebakan terdidik. Bagaimanapun, perusahaan sendiri sering tidak dapat meramalkan masa depan mereka secara akurat. Mengapa pengamat Wall Street lebih baik lagi Sebelum merasa terlalu bersemangat saat perusahaan berhasil memenuhi atau mengalahkan ekspektasi, ingatlah bahwa perusahaan bersusah payah memastikan jumlah mereka sesuai target. Apa yang investor sering lupa adalah bahwa perusahaan terkadang mengelola laba untuk memukul angka analis. (Untuk membaca lebih lanjut, lihat Mendeteksi Dua Trik Perdagangan dan Memasak Buku 101.) Misalnya, perusahaan mungkin mencoba untuk meningkatkan pendapatan dengan mencatat pendapatan pada kuartal saat ini sambil menunda pengakuan biaya terkait ke kuartal mendatang. Atau mungkin memenuhi perkiraan kuartalan dengan menjual produk dengan harga lebih rendah di akhir kuartal. Masalahnya adalah bahwa pendapatan yang dikelola semacam ini tidak selalu mencerminkan tren kinerja sebenarnya. Investor harus mencoba dan melihat jenis trik ini saat menilai bagaimana jumlah kuartalan sesuai dengan perkiraan. Di luar Konsensus Mengakui perkiraan konsensus, Anda dapat menggunakannya untuk keuntungan Anda selama musim pelaporan pendapatan. Ingat, perkiraan konsensus pada dasarnya merupakan agregasi prakiraan individu. Ini mungkin tidak menangkap apa yang dipikirkan analis terbaik tentang prospek perusahaan. Beberapa analis cenderung membuat perkiraan pendapatan yang sangat akurat yang lain bisa merindukan mereka sejauh satu mil. Oleh karena itu, bijaksana bagi investor untuk mengetahui analis mana yang memiliki rekam jejak terbaik dan menggunakan perkiraan mereka, bukan konsensus. Bila ada banyak ketidaksepakatan di kalangan analis, prakiraan pada perusahaan akan tersebar luas di sekitar perkiraan konsensus rata-rata. Dalam kasus tersebut, saham bisa menjadi tawar-menawar berdasarkan perkiraan paling optimis, namun tidak pada angka konsensus. Investor bisa profit jika analis dengan perkiraan lebih tinggi dari rata-rata ternyata berada pada target. Mengingat keterbatasan ketepatan konsensus, ayunan nilai saham yang menyertai pendapatan yang mengalahkan atau melewatkan perkiraan mungkin tidak beralasan. Sebenarnya, penurunan harga saham yang dihasilkan dari angka yang datang pendek bisa menciptakan kesempatan membeli. Demikian juga, hasil yang lebih baik dari perkiraan mungkin juga merupakan kabar baik dan dapat menawarkan kesempatan bagus untuk mengambil keuntungan. Melihat Beyond the Sell Sementara beberapa investor menjual langsung jika sebuah perusahaan merindukan, mungkin lebih bijaksana untuk melihat dari dekat mengapa hal itu merindukan target. Apakah perusahaan meningkatkan pendapatan setiap kuartal Jika tidak, dan analis menurunkan ekspektasi mereka terhadap berapa banyak perusahaan bisa memperoleh keuntungan, harga saham kemungkinan akan turun. Di sisi lain, mungkin perusahaan miss lebih merupakan fungsi dari perkiraan daripada kinerja perusahaannya. Investor yang cerdas tidak mudah tenang dengan perkiraan mereka melihat melampaui angka konsensus. Teori ekonomi tentang pengeluaran total dalam perekonomian dan pengaruhnya terhadap output dan inflasi. Ekonomi Keynesian dikembangkan. Kepemilikan aset dalam portofolio. Investasi portofolio dilakukan dengan harapan menghasilkan laba di atasnya. Ini. Rasio yang dikembangkan oleh Jack Treynor bahwa langkah-langkah pengembalian yang diperoleh melebihi yang bisa diperoleh tanpa risiko. Pembelian kembali saham beredar (repurchase) oleh perusahaan untuk mengurangi jumlah saham yang beredar di pasaran. Perusahaan. Pengembalian pajak adalah pengembalian pajak yang dibayarkan kepada individu atau rumah tangga bila kewajiban pajak sebenarnya kurang dari jumlah tersebut. Nilai moneter dari semua barang jadi dan jasa yang dihasilkan dalam batas negara pada periode waktu tertentu. Membuat Uang Trading Pengumuman Penghasilan Jika Anda menonton media berita keuangan, Anda telah melihat bagaimana laporan laba rugi berhasil. Ini seperti permainan besar pada hari Minggu yang datang berjam-jam, dan kadang-kadang berhari-hari, para ahli tanpa henti memberikan prediksi tentang berapa jumlahnya, dan pakar lainnya memberikan strategi bagaimana melakukan investasi atau perdagangan berdasarkan berita tersebut. Beberapa orang akan mengatakan bahwa itu adalah overhype media yang terbaik dan jika Anda melihat hiruk pikuk grafis dan penghasilan musik pusat yang tak ada habisnya, sulit untuk diperdebatkan. Tapi bagi investor individual, adakah uang yang akan dibuat dalam pengumuman pendapatan Seperti kebanyakan topik di Wall Street. Ada banyak kebingungan, dan pada akhirnya akan menentukan pilihan masing-masing, tapi inilah dua pendapat untuk membantu Anda memutuskan sendiri. Mengapa Anda Harus Mencoba Menurut CNBC, persentase perusahaan SampP 500 yang mengalahkan perkiraan pendapatan mereka pada kuartal pertama 2012 adalah di atas 70 dan menurut Grup Investasi dipesan lebih dahulu, rata-rata satu hari berubah menjadi saham ini adalah 0,47. Mengambil risiko untuk mendapatkan hanya satu setengah dari satu persen mungkin tidak sepadan dengan waktu, terutama setelah pajak capital gain jangka pendek dikurangkan, namun investor tahu bahwa persediaan rata-rata bukan jenis saham yang mereka miliki. Sebagai gantinya, mereka mencari saham seperti Apple yang naik 50 hari setelah mereka melaporkan pendapatan meledak. Ini mewakili hampir 9 keuntungan dari hari sebelumnya. Tapi Apple hampir 17 perusahaan yang paling mengesankan melihat keuntungan lebih dari 15 hari perdagangan setelah pengumuman pendapatan mereka. Perusahaan terkemuka seperti Amazon naik 15.77, Cirrus Logic naik 18.62 dan Expedia naik 26.53. Jika seorang trader bisa mengunci gajian seperti Apple, atau salah satu dari 17 perusahaan yang menambahkan kadang-kadang sebanyak 25 pada harga saham mereka, nampaknya kemungkinannya akan menguntungkan investor, karena tujuh dari setiap 10 saham SampP Mengalahkan perkiraan pendapatan mereka. Mengapa Anda Tidak Harus Mencoba Kenyataannya jauh berbeda. Pertama, untuk setiap kenaikan besar tersebut, ada saham yang mengalami kerugian besar. Riverbed Technology melihat kerugian 28,75 dari nilai pasar dan Allscripts-Misys kehilangan lebih dari 35 sejak Januari, namun kerugian bencana tersebut justru membuat arahan mengapa banyak investor memilih untuk menjauh dari pengumuman pendapatan. Hanya karena perusahaan mengeluarkan pengumuman pendapatan positif tidak berarti bahwa sahamnya akan naik. Setiap pedagang bisa menceritakan kisah-kisah tentang kerugian besar di balik apa yang tampaknya merupakan rilis pendapatan yang mengesankan. Masalah lainnya adalah ketidakmampuan untuk meramalkan pembebasannya. Selain mendengarkan komunitas analis, tidak ada cara berpendidikan untuk meramalkan laporan atau bagaimana reaksi investor. Pedagang yang baik tahu bahwa perdagangan sebagian besar berkaitan dengan pengelolaan risiko dan itu sulit dilakukan saat bertransaksi di sekitar satu acara. Strategi Bagi mereka yang ingin memperdagangkan pengumuman pendapatan, strategi terbaik adalah tidak berusaha menjadikannya sebagai usaha yang sia-sia belaka. Jangan mencari nilai besar, tapi malah mencari keuntungan, jadi jika perdagangan tidak berjalan dengan baik, Anda juga hanya menimbulkan kerugian. Misalnya, jika Anda menukar rilis dengan opsi, gunakan strategi lanjutan seperti spread, straddle or strangle. Alih-alih hanya membeli telepon atau memasang kontrak. Untuk saham, gunakan strategi trading pair atau hedge dengan put option. Garis Bawah Banyak trader percaya bahwa perdagangan seputar pengumuman pendapatan tidak memberikan proposisi berisiko yang menarik. Agar lebih atraktif, teknik trading mutakhir, seringkali di luar tingkat keahlian investor awal, harus dipekerjakan. Pedagang veteran tahu bahwa mencoba menyiapkan jackpot satu hari yang besar jarang menguntungkan mereka dalam jangka panjang. Teori ekonomi tentang pengeluaran total dalam perekonomian dan pengaruhnya terhadap output dan inflasi. Ekonomi Keynesian dikembangkan. Kepemilikan aset dalam portofolio. Investasi portofolio dilakukan dengan harapan menghasilkan laba di atasnya. Ini. Rasio yang dikembangkan oleh Jack Treynor bahwa langkah-langkah pengembalian yang diperoleh melebihi yang bisa diperoleh tanpa risiko. Pembelian kembali saham beredar (repurchase) oleh perusahaan untuk mengurangi jumlah saham yang beredar di pasaran. Perusahaan. Pengembalian pajak adalah pengembalian pajak yang dibayarkan kepada individu atau rumah tangga bila kewajiban pajak sebenarnya kurang dari jumlah tersebut. Nilai moneter dari semua barang jadi dan jasa yang diproduksi dalam batas negara dalam suatu periode waktu tertentu. Strategi Perdagangan Swing Lengkap Sekarang mari kita menggabungkan semuanya menjadi strategi perdagangan ayunan. Rencana trading ini untuk trader bebas. Kesuksesan Anda akan tergantung pada seberapa baik Anda menggunakan kebijaksanaan Anda Setelah Anda memahami konsepnya, maka modifikasi strategi trading ini menjadi strategi Anda sendiri. Merasa bebas untuk mengubah sesuatu di sekitar sedikit. Mungkin Anda ingin menambahkan beberapa jenis indikator teknis lainnya. Atau, mungkin Anda ingin memasukkan beberapa dasar ke dalam campuran. Apa pun yang Anda putuskan, buatlah itu milik Anda sendiri. Anda akan jauh lebih sukses dengan strategi trading yang ANDA desain. Bukan hanya membabi buta mengikuti rencana orang lain Ok, mari kita mulai dengan strategi trading kita. Kita akan mulai dengan mempersiapkan minggu depan. Mempersiapkan minggu perdagangan Pada hari Minggu pagi, saya bangun pagi-pagi, ambil secangkir kopi dan pergilah ke komputer untuk bersiap-siap menghadapi minggu perdagangan di depan. Saya ingin tahu jenis perdagangan apa yang akan saya fokuskan untuk minggu yang akan datang (panjang atau pendek). Bagian ini mudah. Menggunakan strategi penentuan waktu pasar kami. Kita melihat rata-rata bergerak untuk menentukan apakah kita akan bias ke sisi pasar yang panjang atau pendek. Ingatlah bahwa tetap memiliki uang tunai (tidak mempunyai posisi) dan keluar dari pasar adalah strategi. Anda tidak harus melakukan perdagangan Setelah kita mengetahui jenis perdagangan apa yang akan kita lakukan, gagasan bagus untuk merasakan apa yang mungkin akan mempengaruhi pasar untuk minggu depan. Inilah beberapa hal yang saya lihat: Bagan Industri Kalender Ekonomi Bagan Saya melihat kalender ekonomi untuk melihat jenis laporan yang keluar yang dapat mempengaruhi pasar. Saya juga melihat grafik untuk semua kelompok industri utama untuk melihat mana yang kuat, mana yang lemah, dan mana yang memiliki potensi untuk melakukan pergerakan besar. Miliki notebook yang berguna di samping komputer Anda untuk menuliskan gagasan tentang minggu yang akan datang. Bila Anda berdagang, Anda akan melupakan riset akhir pekan Anda. Dengan catatan di samping Anda, Anda akan berguna. Memindai saham Sekarang kita akan menjalankan pemindaian kita untuk menemukan beberapa potensi perdagangan. Ingat bahwa kami mencari saham yang telah menarik kembali ke Zona Aksi Pedagang. Inilah contohnya: Secara khusus, kami mencari saham yang: Saring hasil pemindaian Anda dan temukan yang menunjukkan karakteristik spesifik ini. Tambahkan ini ke daftar tontonan Anda. Pergi melalui contoh perdagangan di halaman ini untuk mendapatkan ide yang lebih baik tentang apa yang seharusnya Anda cari di bagan saham. Strategi Trading Dengan menggunakan strategi perdagangan ini, kita akan menunggu Williams R memberi sinyal untuk pergi lama atau pendek (lihat halaman timing pasar untuk rinciannya). Setelah itu terjadi, kemudian jalankan melalui daftar tontonan Anda untuk menemukan potensi perdagangan. Mungkin pemindaian yang Anda jalani pada hari Minggu tidak akan menawarkan penyiapan yang bagus, jadi jalankan pemindaian Anda lagi untuk mencari perdagangan dengan menggunakan kriteria yang sama seperti yang diuraikan di atas. Sekarang Anda mencari entri spesifik ke dalam stok menggunakan pola candlestick. Tunggu sebelum Anda menukar saham, periksa untuk memastikan bahwa perusahaan tidak akan merilis laporan pendapatan mereka. Jika tidak, ini bisa terjadi pada Anda: Perintah stop loss tidak akan melindungi Anda dari celah semalam seperti ini Apakah Anda berpikir bahwa Anda dapat memprediksi sebelumnya apakah rilis pendapatan akan baik atau buruk? Pikirkan lagi. Itu bukan trading - perjudiannya. Anda bisa kehilangan banyak uang untuk membeli atau memperpendek saham tepat sebelum rilis pendapatan. Anda dapat dengan mudah memeriksa untuk melihat kapan saham akan merilis laporan pendapatan mereka dengan menggunakan kalender penghasilan MSN Moneys. Berikut adalah tangkapan layar: Ketik saja simbol ticker dan ini akan menunjukkan tanggal laporan penghasilan berikutnya. Cukup mudah, ya Sekarang, begitu Anda dalam perdagangan, lupakan pasar, lupakan berita, dan lupakan pendapat Trade the chart. Gunakan strategi exit anda untuk mengambil keuntungan atau kerugian. Jika Anda telah mengelola uang Anda dengan benar, maka Anda harus memiliki kerugian kecil dan dengan mengikuti berhenti, keuntungan Anda akan mencakup ini dan lebih banyak lagi. Keberhasilan strategi perdagangan ini bergantung pada kebijaksanaan Anda untuk menemukan saham bagus untuk diperdagangkan dan seberapa baik Anda mengelola uang Anda. Meskipun saya tidak dapat menjamin bahwa Anda akan sukses dengan strategi trading ini, saya akan menjamin bahwa beberapa dari konsep ini akan meningkatkan kesuksesan Anda sebagai trader swing.
No comments:
Post a Comment